البيزو المكسيكي يقلص خسائره بفعل تصريحات ترامب الودية

• تعزز البيزو المكسيكي بعد دعوة ترامب – شينباوم، مما عكس بعض الخسائر التي سببتها تهديدات ترامب السابقة.
• يعكس محضر اجتماع Banxico إمكانية إجراء المزيد من التعديلات في أسعار الفائدة بناءً على توقعات التضخم.
• ويشير مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى أن الأسعار لا تزال مرتفعة، وهو ما يبرر نهجه التدريجي.

ارتفع البيزو المكسيكي مقابل الدولار الأمريكي يوم الخميس بعد تعرضه لضغوط بسبب تهديدات ترامب الجمركية. أثرت الأخبار المتفائلة المتعلقة بالمكالمة الهاتفية بين رئيس الولايات المتحدة المنتخب ورئيس المكسيك كلوديا شينباوم على الزوج الغريب حيث تعافى البيزو وقلص خسائره الأسبوعية. يتم تداول زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي عند 20.41، بانخفاض 0.72%.

وكشفت المكالمة بين شينباوم وترامب أن كلا البلدين وجدا أرضية مشتركة لإصلاح القضايا المتعلقة بهما. وأشار ترامب في شبكته “تروث سوشال” إلى أنه “أجرى محادثة رائعة مع رئيسة المكسيك الجديدة كلوديا شينباوم باردو. لقد وافقت على وقف الهجرة عبر المكسيك”. وأضاف أنهم ناقشوا كيف يمكنهم العمل “لوقف التدفق الهائل للمخدرات إلى الولايات المتحدة”.

بعد هذا المنشور، بدأ زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي في الانخفاض بعد أن وصل إلى أعلى مستوى جديد منذ بداية العام حتى الآن عند 20.82 يوم الاثنين.

وعلى صعيد السياسة النقدية، كشف بنك المكسيك (بانكسيكو) في محضر اجتماعه أن السيناريو التضخمي سيسمح بإجراء مزيد من التعديلات على أسعار الفائدة.

عبر شمال الحدود، ارتفع مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي بنسبة 2.8٪ على أساس سنوي في أكتوبر، ارتفاعًا من 2.7٪ في سبتمبر وتماشيًا مع تقديرات المحللين. وهذا يبرر النهج التدريجي الذي تبناه صناع القرار السياسي في بنك الاحتياطي الفيدرالي في التعامل مع السياسة النقدية، والذي تم تبنيه منذ الاجتماع الأخير في أوائل نوفمبر/تشرين الثاني.

خلال هذا الأسبوع، لا تزال أجندة المكسيك خفيفة، لكنها ستتضمن أرقام الميزان المالي. ومع ذلك، يجب على متداولي USD/MXN أن يكونوا على دراية بالتطورات السياسية، بما في ذلك منشورات الرئيس الأمريكي المنتخب دونالد ترامب على وسائل التواصل الاجتماعي.

الملخص اليومي لمحركات السوق: البيزو المكسيكي سيظل متقلبًا – بانكسيكو

• وأشار أعضاء مجلس إدارة Banxico إلى أن البيزو المكسيكي يتم تداوله على نطاق واسع، حيث انخفض بشكل ملحوظ وأظهر تقلبًا بسبب عدم اليقين بشأن الانتخابات الأمريكية.
• وأضافوا أن مخاطر التضخم تميل نحو الاتجاه الصعودي، مشيرين إلى انخفاض أكبر في سعر الصرف. واعترفوا بأن توقعات التضخم لا تزال تدعو إلى اتخاذ موقف سياسي تقييدي.
• وفي التقرير الفصلي للبنك، علقت فيكتوريا رودريجيز، محافظ بنك بانكسيكو، بأنهم راقبوا تقلبات البيزو الأخيرة وأضافت أنه لم تكن هناك حاجة للتدخل في سوق الفوركس.
• وكشف التقرير ربع السنوي أن Banxico قام بتحديث الاقتصاد المكسيكي لينمو بنسبة 1.8٪ في عام 2024، ارتفاعًا من 1.5٪. ومع ذلك، أبقى البنك المركزي توقعاته للناتج المحلي الإجمالي لعام 2025 عند 1.2%.
• تشير أداة CME FedWatch إلى أن المستثمرين يرون فرصة بنسبة 66% لخفض سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع البنك المركزي الأمريكي في ديسمبر، ارتفاعًا من 59% قبل يوم واحد.
• تُظهر البيانات الصادرة عن مجلس شيكاغو للتجارة، من خلال العقود الآجلة لسعر فائدة الأموال الفيدرالية لشهر ديسمبر، أن المستثمرين يقدرون 24 نقطة أساس من التيسير الفيدرالي بحلول نهاية عام 2024.

التوقعات الفنية لزوج USD/MXN: يتعافى البيزو المكسيكي مع انخفاض زوج USD/MXN إلى ما دون 20.50

لا يزال زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي متحيزًا نحو الأعلى على الرغم من وصوله إلى أدنى مستوى يومي عند 20.20. على الرغم من استعادة بعض الأرض، إلا أنه لا يزال أقل من الرقم النفسي 20.50، مما يعني أن المضاربين على الارتفاع لم يخرجوا من الخطر. إذا أرادوا تمديد الاتجاه الصعودي، فهم بحاجة إلى استعادة منطقة 20.50، يليها أعلى مستوى منذ بداية العام عند 20.83، قبل علامة 21.00. بمجرد تجاوز هذه المستويات، سيستهدف المضاربون على الارتفاع ذروة 8 مارس 2022 عند 21.46، يليها قمة 26 نوفمبر 2021 عند 22.15.

على العكس من ذلك، إذا قام المضاربون على الانخفاض بسحب سعر الصرف إلى ما دون 20.00، فإن الدعم التالي سيكون المتوسط ​​المتحرك البسيط لمدة 50 يومًا (SMA) عند 19.90. وتقع مستويات الدعم الرئيسية تحت الأخير، مع وجود المتوسط ​​المتحرك البسيط لـ 100 يوم عند 19.45، قبل الرقم النفسي 19.00.